Prognozy stawki WIBOR® 6M styczeń 2025

Ile aktualnie wynosi stawka WIBOR® 6M? styczeń 2025

Obecnie, jak pokazują dane GPW Benchmark na 28 styczeń 2025 r., stawka WIBOR® 6M wynosi 5,81 %¹. Wskaźnik pozostaje na takim samym poziomie w stosunku do poprzedniego notowania. Kredytobiorcy posiadający zobowiązania hipoteczne mogą zatem spodziewać się, że taka stopa będzie doliczona do marży banku podczas udzielania kredytu.

Sprawdziłam, że na początku stycznia 2023 r. stawka wynosiła 7,14%, jest to zatem znacząca różnica, która pozwala kredytobiorcom płacić niższe raty zobowiązań, w tym hipotecznych.

Czym jest i kiedy stosuje się WIBOR® 6M? 

WIBOR® (Warsaw Interbank Offered Rade) to wskaźnik, która określa referencyjną wysokość oprocentowania kredytów hipotecznych, gotówkowych oraz pożyczek na polskim rynku międzybankowym. Na tej podstawie ustala się oprocentowanie pożyczek, które udzielają sobie wzajemnie banki.

• Jak ustala się wysokość WIBOR® 6M? Jego wartość to średnia arytmetyczna oprocentowania, po którym największe banki komercyjne są skłonne pożyczyć pieniądze innym instytucjom na okres półroczny, czyli na 6 miesięcy.
• Od czego zależy WIBOR® 6M? Przede wszystkim od wydarzeń na rynkach finansowych, ale również wysokości stopy referencyjnej NBP, ustalanej przez Radę Polityki Pieniężnej.

WIBOR® 6M a kredyt hipoteczny 

Wskaźnik WIBOR® 6M stosowany jest przy ustalaniu oprocentowania o zmiennej stopie procentowej i najczęściej dotyczy kredytów długoterminowych, czyli popularnych hipotek. To oznacza, że kredytodawca ma zapewnioną gwarancję stałej raty przez okres 6 miesięcy, a następnie ta naliczana jest na nowo, z uwzględnieniem ostatnich zmian na rynku finansowym – w tym ewentualnych wahań stóp procentowych.

W podobny sposób działa WIBOR® 3M. Kiedy zmiana raty występuje w tym systemie? Jak sama nazwa wskazuje, podlega ona aktualizacji co kwartał, czyli 3 miesiące.

Aktualnie wskaźnik WIBOR® 6M stosuje jedynie kilka banków. Wśród nich możemy wyróżnić:

• Bank Millennium,
• Bank Ochrony Środowiska,,
• ING Bank Śląski,
• PKO BP. 

Do niedawna ze stawki WIBOR® 6M korzystał również bank Pekao S.A. Obecnie jednak przy wyliczaniu oprocentowania kredytów stosuje się stawkę WIBOR® 1M. Z kolei ING Bank Śląski jako pierwszy wprowadził do oferty kredyty oparte o nowy wskaźnik WIRON, jednak w czerwcu 2024 r. z niego zrezygnował. Obecnie oferuje jedynie kredyty z oprocentowaniem okresowo stałym.

WIBOR® 6M prognozy na 2024 rok 

Obecnie stawki WIBOR® 6M utrzymują się na względnie stałym poziomie. Niestety nadal są wysokie i daleko im do poziomu z okresu pandemii. W najbliższym czasie nie możemy spodziewać się obniżek stóp procentowych przez Radę Polityki Pieniężnej. Analitycy przewidują wręcz, że inflacja może wzrosnąć, a wraz z nią wskaźniki referencyjne wykorzystywane przy ustalaniu oprocentowania kredytów. Według takich prognoz do końca 2024 r. nie ma szans na znaczące spadki poziomu WIBOR® 6M.² Jeśli jakieś nastąpią, to będą to jedynie nieznaczne różnice, których polscy kredytobiorcy realnie nie odczują.

Długoterminowe prognozy dla stawki WIBOR® 6M 

• WIBOR 6M prognozy 2025 – jak wspomniałam, w najbliższym czasie nie możemy spodziewać się spadku stóp procentowych. Według najnowszych prognoz mogą one nastąpić dopiero pod koniec 2025 r., a nawet dopiero w 2026 r. Ten ostatni scenariusz przewidywał jeszcze w lipcu prezes NBP Adam Glapiński.

„O obniżce stóp procentowych możemy zapomnieć, kiedy inflacja rośnie i to znacząco. Taka możliwość może pojawić się najwcześniej w 2026 r., jak już inflacja zacznie spadać” – podkreślał. Jeśli tak się stanie, spadną również wskaźniki WIBOR® 6M.

Co więcej, obecnie Narodowa Grupa Robocza pracuje nad reformą wskaźników referencyjnych, której skutkiem będzie ustalenie następcy WIBOR-u. Prawdopodobnie nie będzie to jednak zapowiadany od wielu miesięcy WIRON (Warsaw Interbank Offered Rate). Według aktualnych prognoz wprowadzenie nowego wskaźnika nastąpi dopiero w 2027 r.

Historyczne wartości stawki WIBOR® 6M 

Na przestrzeni ostatnich 10 lat WIBOR® 6M kilkukrotnie zmieniał swoją wartość, a w latach 2021-2022 był rekordowo wysoki. To, ile wynosił WIBOR® 6M w 2023 roku oraz w latach wcześniejszych, przedstawiłam w poniższej tabeli.

Wysokość stawki WIBOR® 6M – archiwum

Wykres stawki WIBOR® 6M pokazuje niemal stałą wartość w latach 2014 - 2019. Wskaźnik WIBOR® 6M oscylował wtedy w granicach 2 proc. Chociaż obecnie WIBOR® 6M jest niższy niż jeszcze w 2022 i 2023 roku, to jednak nadal pozostaje na dość wysokim poziomie.

WIBOR(R) 6M a WIBOR(R) 3M – co wybrać przy kredycie hipotecznym? 

Banki oferujące kredyty o zmiennym oprocentowaniu stosują w swoich produktach zarówno przelicznik WIBOR® 3M, jak i WIBOR® 6M. Trudno odpowiedzieć na pytanie, co jest obecnie korzystniejsze, ponieważ zależy to od wielu czynników – wysokości stóp procentowych, wskaźnika inflacji czy sytuacji na rynku finansowym.

W tym momencie WIBOR 6M jest nieco niższy – jego wartość wynosi 5,85%, podczas gdy WIBOR 3M – 5,87 %. W tabeli przedstawiłam obliczenie kosztów kredytu hipotecznego z marżą banku w wysokości 2%. Okres kredytowania wynosi 25 lat.

Różnice są kosmetyczne i nie mają dużego znaczenia dla budżetu kredytobiorców. Jak wspomniałam, obecnie nie można spodziewać się spadku stóp procentowych, a według aktualnych prognoz wysokość obu wskaźników referencyjnych ma się stabilizować. Pamiętaj jednak o tym, że w sytuacji obniżek stóp, częstsza aktualizacja WIBOR-u powoduje, że klienci szybciej zaczynają płacić niższe raty. Z drugiej strony są one nieco wyższe niż w przypadku WIBOR 6M.

W takim razie co lepiej wybrać: WIBOR® 3M czy 6M? Niestety nie ma złotego środka. Zaciąganie zobowiązań opartych na zmiennym oprocentowaniu zawsze jest ryzykowne i trudno jest przewidzieć, w jaki sposób będą kształtowały się stopy procentowe przez cały okres spłaty. Zwłaszcza że przed nami duża reforma wskaźników referencyjnych. Nowe stawki mają obowiązywać od 2027 r.